Prêmio · fechamento de 05/11/2026
R$ 0,04
-33,33%sobre o pregão anterior com negóciocompra R$ 0,03 e venda R$ 0,24 no fechamento
HBOR3 fechou a R$ 1,47 — a opção está fora do dinheiro, strike 30,61% acima do preço.
Histórico desde 27/10/2026, só com os pregões em que a série negociou. Cotações de fim de dia.
Pelo fechamento de hoje
- Valor intrínseco
- R$ 0,00
- Valor no tempo
- R$ 0,04
- Breakeven
- R$ 1,96
- Chance de terminar dentro
- ~21%
sem valor de exercício hoje
derrete até o vencimento
HBOR3 acima disso no vencimento = comprador no lucro
aproximada, pelo delta
Prêmio e HBOR3
Linha cheia = prêmio (eixo da esquerda) · tracejada = HBOR3 (eixo da direita) · barras = contratos negociados
Precificação (Black-Scholes)
43 dias pro vencimento · juros de 13,75% a.a. · volatilidade histórica de HBOR3 em 63 pregões
Preço justo
R$ 0,09
mercado −57% (barato)
Volatilidade implícita
76,9%
histórica de HBOR3: 109,2%
Delta
0,21
anda ~R$ 0,21 por R$ 1 de HBOR3
Theta por dia
R$ -0,001
perda por dia corrido
A opção negocia a uma volatilidade abaixo da histórica de HBOR3 — prêmio "barato" nesse critério.
Gamma, vega e limites do modelo
Gamma 0,736 (quanto o delta muda por R$ 1 de HBOR3) · vega R$ 0,001 (por 1 ponto de volatilidade). Delta 0,21 ≈ 21% de chance de terminar dentro do dinheiro.
Indicativo. Modelo europeu — não considera exercício antecipado (opções de ação na B3 podem ser americanas) nem dividendos até o vencimento. O preço justo usa a volatilidade histórica de HBOR3.
Leitura da posição · call
Referência: último fechamento, R$ 0,04.
- Preço: comprada a R$ 0,04 contra um preço justo de R$ 0,09 — −57%. Pagou abaixo do justo — bom pro comprador.
- Volatilidade: o prêmio te cobra 76,9% de vol contra 109,2% que HBOR3 realizou. Vol implícita barata — a opção não está "inflada".
- Perda máxima: limitada ao prêmio pago (R$ 0,04 por unidade) — risco definido. Mas o theta corrói ~R$ 0,001/dia contra você, e o prêmio é todo valor no tempo que derrete sozinho.
- Ganho: ilimitado pra cima. Só passa a lucrar com HBOR3 acima de R$ 1,96 (breakeven).
- Distância pro breakeven: hoje HBOR3 está a R$ 1,47 — precisa subir ~33% em 43 dias só pra empatar. ~21% de chance de terminar ITM, mas o lucro exige passar do breakeven (barra mais alta que só terminar ITM).
A vol. costuma ficar cara quando há catalisador na janela (resultado, dividendo, notícia). Não é recomendação nem análise — é uma leitura dos números desta página.
Histórico diário
3 pregões com negócio, do mais recente pro mais antigo
- 05/11/2026R$ 0,04mín R$ 0,04 · máx R$ 0,05HBOR3 R$ 1,471.500 contr.
- 28/10/2026R$ 0,06mín R$ 0,06 · máx R$ 0,06HBOR3 R$ 1,5120.000 contr.
- 27/10/2026R$ 0,07mín R$ 0,07 · máx R$ 0,07HBOR3 R$ 1,5820.000 contr.
As informações e indicadores exibidos têm caráter meramente informativo e educacional, não constituindo recomendação, oferta ou análise de valores mobiliários nos termos da Resolução CVM nº 20/2021. Decisões de investimento são de responsabilidade exclusiva do usuário. O Cifrix é um projeto independente, sem vínculo, patrocínio ou aprovação da B3 S.A. – Brasil, Bolsa, Balcão; "B3" é marca de seus titulares e aparece aqui só para indicar o mercado a que os dados se referem.