ITSAI145W4

☆CALLfora do dinheiro

StrikeVence 25/09/2026 · 7 diasITSA4 R$ 14,03

Prêmio

R$ 0,05

-58,33% vs. pregão anterior

compra R$ 0,02 · venda R$ 0,08

fechamento de 18/09/2026

Valor intrínseco

R$ 0,00

sem valor de exercício hoje

Valor no tempo

R$ 0,05

derrete até o vencimento

Breakeven

R$ 14,61

ITSA4 acima disso = comprado no lucro

Chance de virar ITM

~18%

aprox., pelo delta

Histórico da série ITSAI145W4 a partir de 10/07/2026 — só os pregões em que a série teve negócio. Cotações de fim de dia.

Linha cheia = fechamento da opção · linha tracejada = fechamento de ITSA4. Escalas diferentes — eixo da opção à esquerda, do ITSA4 à direita. Barras = contratos negociados no dia.

Precificação (Black-Scholes)

fechamento de 18/09/2026 · 7 dias pro vencimento · juros 13,75% a.a.

Preço justoR$ 0,03prêmio +51% vs. justo (caro)mercado R$ 0,05 · usa a vol. histórica de ITSA4

Vol. implícita 26,7%Vol. histórica (ITSA4, 63 pregões) 23,2%

A opção negocia a uma volatilidade acima da histórica de ITSA4 — prêmio "caro" nesse critério.

Delta

0,18

por R$ 1 do ativo

Gamma

0,507

variação do delta

Theta / dia

R$ -0,011

perda por dia corrido

Vega

R$ 0,005

por 1% de vol

Delta 0,18: a opção anda ~R$ 0,18 pra cada R$ 1 de ITSA4 e tem ~18% de chance (aprox.) de terminar dentro do dinheiro.

Indicativo. Modelo europeu — não considera exercício antecipado (opções de ação na B3 podem ser americanas) nem dividendos até o vencimento.

Leitura da posição · call

preço contraperda limitada ao prêmio

Referência: último fechamento, R$ 0,05.

Preço: comprada a R$ 0,05 contra um preço justo de R$ 0,03 — +51%. Pagou acima do justo — o prêmio já está "gordo".
Volatilidade: o prêmio te cobra 26,7% de vol contra 23,2% que ITSA4 realizou. Vol cara contra você — ITSA4 precisa se mexer mais do que o histórico só pra a opção não derreter.
Perda máxima: limitada ao prêmio pago (R$ 0,05 por unidade) — risco definido. Mas o theta corrói ~R$ 0,011/dia contra você, e o prêmio é todo valor no tempo que derrete sozinho.
Ganho: ilimitado pra cima. Só passa a lucrar com ITSA4 acima de R$ 14,61 (breakeven).
Distância pro breakeven: hoje ITSA4 está a R$ 14,03 — precisa subir ~4% em 7 dias só pra empatar. ~18% de chance de terminar ITM, mas o lucro exige passar do breakeven (barra mais alta que só terminar ITM).

A vol. costuma ficar cara quando há catalisador na janela (resultado, dividendo, notícia). Não é recomendação nem análise — é uma leitura dos números desta página.

Histórico diário (14)

18/09/2026R$ 0,05
mín R$ 0,05 · máx R$ 0,07ITSA4 R$ 14,0341.100 contr.
17/09/2026R$ 0,12
mín R$ 0,05 · máx R$ 0,12ITSA4 R$ 14,171.100 contr.
16/09/2026R$ 0,08
mín R$ 0,08 · máx R$ 0,12ITSA4 R$ 14,2076.200 contr.
15/09/2026R$ 0,11
mín R$ 0,09 · máx R$ 0,11ITSA4 R$ 14,163.100 contr.
14/09/2026R$ 0,10
mín R$ 0,08 · máx R$ 0,10ITSA4 R$ 14,051.100 contr.
11/09/2026R$ 0,16
mín R$ 0,16 · máx R$ 0,18ITSA4 R$ 14,1954.700 contr.
10/09/2026R$ 0,22
mín R$ 0,20 · máx R$ 0,22ITSA4 R$ 14,17600 contr.
09/09/2026R$ 0,10
mín R$ 0,10 · máx R$ 0,10ITSA4 R$ 13,911.000 contr.
08/09/2026R$ 0,21
mín R$ 0,21 · máx R$ 0,22ITSA4 R$ 14,191.700 contr.
13/08/2026R$ 0,02
mín R$ 0,02 · máx R$ 0,03ITSA4 R$ 12,44200 contr.
31/07/2026R$ 0,29
mín R$ 0,29 · máx R$ 0,29ITSA4 R$ 13,82100 contr.
30/07/2026R$ 0,26
mín R$ 0,24 · máx R$ 0,26ITSA4 R$ 13,801.200 contr.
27/07/2026R$ 0,08
mín R$ 0,08 · máx R$ 0,08ITSA4 R$ 13,72100 contr.
10/07/2026R$ 0,53
mín R$ 0,49 · máx R$ 0,53ITSA4 R$ 14,171.000 contr.

Data	Abertura	Mínima	Máxima	Fechamento	ITSA4 no dia	Compra	Venda	Neg.	Contratos
18/09/2026	R$ 0,07	R$ 0,05	R$ 0,07	R$ 0,05	R$ 14,03	R$ 0,02	R$ 0,08	14	41.100
17/09/2026	R$ 0,07	R$ 0,05	R$ 0,12	R$ 0,12	R$ 14,17	R$ 0,04	R$ 0,14	7	1.100
16/09/2026	R$ 0,09	R$ 0,08	R$ 0,12	R$ 0,08	R$ 14,20	R$ 0,04	R$ 0,13	11	76.200
15/09/2026	R$ 0,10	R$ 0,09	R$ 0,11	R$ 0,11	R$ 14,16	R$ 0,04	R$ 0,15	5	3.100
14/09/2026	R$ 0,08	R$ 0,08	R$ 0,10	R$ 0,10	R$ 14,05	R$ 0,04	—	2	1.100
11/09/2026	R$ 0,16	R$ 0,16	R$ 0,18	R$ 0,16	R$ 14,19	R$ 0,02	—	8	54.700
10/09/2026	R$ 0,20	R$ 0,20	R$ 0,22	R$ 0,22	R$ 14,17	R$ 0,02	R$ 0,22	3	600
09/09/2026	R$ 0,10	R$ 0,10	R$ 0,10	R$ 0,10	R$ 13,91	R$ 0,02	—	1	1.000
08/09/2026	R$ 0,21	R$ 0,21	R$ 0,22	R$ 0,21	R$ 14,19	—	—	4	1.700
13/08/2026	R$ 0,03	R$ 0,02	R$ 0,03	R$ 0,02	R$ 12,44	—	—	2	200
31/07/2026	R$ 0,29	R$ 0,29	R$ 0,29	R$ 0,29	R$ 13,82	—	—	1	100
30/07/2026	R$ 0,26	R$ 0,24	R$ 0,26	R$ 0,26	R$ 13,80	—	—	3	1.200
27/07/2026	R$ 0,08	R$ 0,08	R$ 0,08	R$ 0,08	R$ 13,72	R$ 0,09	—	1	100
10/07/2026	R$ 0,49	R$ 0,49	R$ 0,53	R$ 0,53	R$ 14,17	—	R$ 0,53	3	1.000

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