Valor intrínseco
R$ 1,14
já vale se exercer hoje
Valor no tempo
R$ 0,46
derrete até o vencimento
Breakeven
R$ 18,99
SMTO3 acima disso = comprado no lucro
Chance de virar ITM
~76%
aprox., pelo delta
Histórico da série SMTOJ173 a partir de 21/08/2026 — só os pregões em que a série teve negócio. Cotações de fim de dia.
Linha cheia = fechamento da opção · linha tracejada = fechamento de SMTO3. Escalas diferentes — eixo da opção à esquerda, do SMTO3 à direita. Barras = contratos negociados no dia.
Precificação (Black-Scholes)
fechamento de 21/09/2026 · 25 dias pro vencimento · juros 13,75% a.a.A opção negocia a uma volatilidade abaixo da histórica de SMTO3 — prêmio "barato" nesse critério.
Delta
0,76
por R$ 1 do ativo
Gamma
0,151
variação do delta
Theta / dia
R$ -0,017
perda por dia corrido
Vega
R$ 0,015
por 1% de vol
Delta 0,76: a opção anda ~R$ 0,76 pra cada R$ 1 de SMTO3 e tem ~76% de chance (aprox.) de terminar dentro do dinheiro.
Indicativo. Modelo europeu — não considera exercício antecipado (opções de ação na B3 podem ser americanas) nem dividendos até o vencimento.
Leitura da posição · call
Referência: último fechamento, R$ 1,60.
- Preço: comprada a R$ 1,60 contra um preço justo de R$ 1,65 — −3%. Pagou abaixo do justo — bom pro comprador.
- Volatilidade: o prêmio te cobra 41,9% de vol contra 45,3% que SMTO3 realizou. Vol implícita barata — a opção não está "inflada".
- Perda máxima: limitada ao prêmio pago (R$ 1,60 por unidade) — risco definido. Mas o theta corrói ~R$ 0,017/dia contra você, e boa parte do prêmio é valor no tempo que derrete sozinho.
- Ganho: ilimitado pra cima. Só passa a lucrar com SMTO3 acima de R$ 18,99 (breakeven).
- Distância pro breakeven: hoje SMTO3 está a R$ 18,53 — precisa subir ~2% em 25 dias só pra empatar. ~76% de chance de terminar ITM, mas o lucro exige passar do breakeven (barra mais alta que só terminar ITM).
A vol. costuma ficar cara quando há catalisador na janela (resultado, dividendo, notícia). Não é recomendação nem análise — é uma leitura dos números desta página.
Histórico diário (7)
- 21/09/2026R$ 1,60mín R$ 1,60 · máx R$ 1,60SMTO3 R$ 18,535.000 contr.
- 17/09/2026R$ 2,50mín R$ 2,50 · máx R$ 2,50SMTO3 R$ 19,6036.000 contr.
- 16/09/2026R$ 2,26mín R$ 2,26 · máx R$ 2,26SMTO3 R$ 19,23100 contr.
- 26/08/2026R$ 2,26mín R$ 2,26 · máx R$ 2,26SMTO3 R$ 18,636.000 contr.
- 25/08/2026R$ 2,00mín R$ 1,71 · máx R$ 2,00SMTO3 R$ 18,461.100 contr.
- 24/08/2026R$ 2,32mín R$ 2,32 · máx R$ 2,32SMTO3 R$ 19,271.000 contr.
- 21/08/2026R$ 1,70mín R$ 1,70 · máx R$ 1,70SMTO3 R$ 18,415.000 contr.
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